自去年以来，政府融资平台、房地产信贷、国际监管改革(影子银行)——这三大风险已经成为中国银监部门所面临的最现实的挑战。
进入6月，新的麻烦又来了——“短存长贷”问题，即银行资产负债表期限错配，因其对流动性风险的巨大威胁，引发了银监体系的极大重视。
上海银监局局长廖岷告诉记者：“目前大部分银行信贷资产是中长期贷款。进入加息通道后，银行存款倾向短期化，加剧了期限错配的风险。”
记者在采访中了解到，除央行加息是引发期限错配问题重要原因之外，包括地方融资平台“以拖代偿”等一系列因素都在共同发酵，使得要解决麻烦变得更加复杂。
持续加息：助长“期限错配”
7月6日，中国人民银行宣布，自2011年7月7日起上调金融机构人民币存贷款基准利率，金融机构一年期存贷款基准利率分别上调0.25个百分点，其他各档次存贷款基准利率及个人住房公积金贷款利率相应调整。
值得注意的是，经过此次加息，一年期存款利率将从3.25%上调至3.5%;一年期贷款利率将从6.31%上调至6.56%，基本实现了存贷款“对称加息”，但活期存款利率依旧维持0.5%不变。
央行上海总部一位内部人士告诉记者：“从我们判断来看，此次央行加息，不仅仅希望能够将市场上的流动性回收到银行系统，从而进一步坚定抑制通胀的决心，另一方面更希望回流到银行系统的资金能够待得时间久一点，从而能够缓解目前日益紧张的存贷资产错配的问题。”
孙阿姨是上海长宁区古北地区的居民，上海银行账户里的50多万元存款是她和老伴一生的积蓄。去年以来，孙阿姨一直为自己的存款忙乎着，原本习惯于存三年、一年定期的她把存款的期限越转越短。
“央行一直在加息，钱存的时间越长，利息会亏得越多，不划算啊，所以我现在最多就存三个月定期的，到期还可以转。”孙阿姨这样告诉记者。
今年以来，央行分别加息三次，前两次加息间隙不足两个月，后两次加息周期也只有三个月，因此从储户角度来看，采用缩短定期储蓄周期的确是个明智的选择。
然而，这样“长变短变活”的现象若出现“羊群效应”，则对银行来说是极大的困扰。上海银行一位中层经理告诉记者：“如果存款是一年以上定期的，一般而言储户会临时性提现的可能性很小，因为这样会损失不少利息，而如果存款定期变短或者存活期，储户提现的可能性会越来越大，这对银行的存贷比(贷款/存款)是个考验。”
目前，存贷比监管上限是75%，如果存款在流失，贷款量不变，存贷比也会升高。今年以来，四大国有银行和中小股份制银行的存贷比普遍升高，甚至一些银行存贷比已经接近75%的监管标准。
