此外，在外资银行方面，调整的脚步则走得更快。以花旗银行为例，除确定房贷利率以国家规定为准之外，对于还款能力强，在该行有一定存款的“特别优质”的客户，更有希望申请到首套房贷利率9折优惠。此外，汇丰银行也曾公开表示，客户只要没有逾期记录，有大公司工作背景且收入稳定，利率最少可以有5%的优惠。
而事实上，对于首套房贷款来说，利率回调至基准也好，采取一定比例优惠也罢，都本是应该给予的。某证券公司银行业资深分析师表示，“此前利率的上浮在一定程度上体现着银行的商业性，但实际上是违背了国家政策的初衷，所以现在是向原本的政策回归。”
政策的回归
“其实银行只要是贷款肯定是赚钱的，因为存贷差很大，所以主要还是信贷额度的问题，因为对于按揭贷款来说，即使利率打七折，银行也是赚钱的，但由于去年对信贷额度的管控，个人住房贷款虽然稳定，但是收益肯定不如其他类型的贷款业务，这样一来，银行就会惜贷，把价格提升，也存在着一个机会成本的问题。”前述分析师坦言。
从银行利润的重要来源——净息差来看，首套房贷利率的调整带来的负面影响其实很小。根据华泰联合证券的测算，悲观假设下，对净息差影响为-0.9bp，对净利息收入影响为-0.3%。“由于该项政策只影响新增按揭贷款的利率，对存量基本不影响。我们悲观假设(新增按揭利率比预期减少10%)，对银行业净息差和净利息收入影响很小。”该证券公司分析师表示。
“监管部门只监管按揭利率的上下限，具体价格和放贷数量是由银行自己确定。去年按揭利率大幅上涨，主要原因在于银行将更多资金配置在其他高收益的贷款(公司贷和经营贷)方面。”该分析师补充道。
而在近日央行要求商业银行“继续落实差别化住房信贷政策，完善融资机制，改进金融服务，加大对保障性安居工程和普通商品住房建设的支持力度，满足首次购房家庭的贷款需求”的背景之下，首套房贷的回调也被看作是银行落实监管政策的体现。
上海融昌资产管理公司首席策略分析师苏小波表示，首套房贷利率的回调更多的还是政策意识的体现。“近期不断有要求支持居民合理购房需求的声音出现，住建部的观点也是首套房的信贷将有所改善，所以四大行在这个时候作出调整，主要还是出于政策层面的考虑。因为如果站在企业经营的角度，从目前银行业的资本金压力以及存款的增速来看，此时选择下调房贷利率是不合时宜的。”
此外，在苏小波看来，利率波动也不会影响到房地产调控的结果，“因为利率水平主要是投资和投机的群体在计算成本时需要考虑的，而从整个房地产市场来看，目前投资和投机的情况已经基本上被抑制了，所以首套房贷利率回调的主要目的还是为满足合理的住房需求。”
